Хедж фонды за прошлую неделю впервые за последние 6 недель сократили длинные позиции по нефти #риски

При этом на российском рынке крупные участники держат максимальные позиции вниз и накануне еще увеличили долю коротких против длинных #нефть

Нефть сорта Brent потсепенно подбирается к сильному сопротивлению в районе 64 (именно там находится максимальное количество позиций по опционам). Риски коррекции растут #риски

Аукцион Минфина вновь прошёл в не очень позитивном ключе (спрос недотянул до предложения). Как и писал ранее вероятность постепенного завершения растущего тренда на рынке облигаций постепенно увеличивается #облигации #риски

Еще по теме облигаций: Не так давно составлял портфель ОФЗ с ежемесячными купонными выплатами. Надеюсь будет полезно ❗️ #облигации

Представляю вам подборку статей, которые упростят ваш путь в торговле на рынке:

«Введение в волновую теорию Эллиотта»— автор «INVEST IN FUTURE»

«Дивидендная стратегия инвестирования» — автор «Инвестиционный
портфель Валерия Владимирова»

«Как выбрать акцию?» — автор «Путь инвестора»

«Покупка акций на аукционе по банкротству»— автор «BidAndOffer»

«Индекс VIX инструмент защиты или для активного трейдера» — автор «usertrader»

Whole Call/Doomsday Call — автор “Cbonds”

«Типичные заблуждения по ИИС»— автор «Биржа для вас»

«Как купить золото? 5 способов + налоги» — автор «Независимый финансовый советник Андрей Виноградов»

S&P500 добрался до ключевого сопротивления в районе 3155-3160. Если учитывать экстремально бычьи настроения участников + дивергенции с MACD гистограммой, а также расхождения с индексом сюрпризов от сити, я бы сейчас американские акции покупать явно не стал ❗️#риски

City economic surprise index и SP500. О том что показывает писал ранее https://www.tg-me.com/OptionsWorld/612

Записал тут небольшое видео (всего 2 минуты) для вас как выбрать облигацию самым простым способом по доходности и риску. Надеюсь будет полезно ! #облигации

https://youtu.be/-8Kb4pzZ9u4

​​А тем временем у нас продолжается консультационная поддержка по фьючерсам, опционам и валюте❗️(трансляция сделок, вебинары по рынку, помощь в понимании инструментов)

Всех желающих приглашаю на продолжение в октябре (2 декабря - 2 января) 🚀🚀🚀

Цена 2000/месяц

Для подробностей просто напишите мне готов на @pterodactyllll

За ноябрь доходность по фьючерсам составила около 4%(48% годовых - без плеча)

Нефть сорта Brent сейчас торгуется около сильной поддержки (61), где расположилось самое большое количество открытых позиций по опционам пут.
Обычно такие уровни без сильных драйверов не пробиваются. Поэтому не исключаю продолжение отскока в ближайшие дни, особенно учитывая неожиданно хорошие данные по китайской экономике (график ниже). #нефть

Индекс деловой активности Китая за ноябрь превзошёл самые оптимистичные ожидания

А вот данные по деловой активности в производственном секторе США за ноябрь откровенно расстроили участников 48.1 против 49.2 ожидавшимися #макро

S&P500 уже падает почти на 1% против роста на 0.4% еще днем

Страхи на финансовых рынках постепенно начинают расти, что довольно красноречиво отражают индексы волатильностей (на графике выше). Пока минимальный рост в этом плане демонстрирует российский рынок в лице индекса RVI, что вполне может измениться в ближайшее время. При этом индекс SP500 благополучно скорректировался от обозначенных в прошлом посте (https://www.tg-me.com/OptionsWorld/976) уровней до первой значимой цели вблизи 3090. Вполне возможно данная коррекция приостановится в ближайшее время #волатильность

​​Волатильность рубля может вырасти в ближайшее время

Рубль продолжает активно сопротивляться общему негативу на финансовых рынках, консолидируясь не в далеке от ключевого сопротивления (64.5) в паре с долларом.

Пробой данного значения откроет дорогу к 65.5. Впрочем, не исключаю и пробой нижней границы боковика, хотя и с меньшей вероятностью. Повысить волатильность российской валюты в ближайшее время может целый ряд событий:

- заседание ОПЕК и решение по сделке ОПЕК+ 5-6 декабря

- 12 декабря предварительно может завершиться покупка ГКО США со стороны ФРС

- 13 декабря состоится заседание Банка России, на котором не исключаю очередного снижения ставок

- события вокруг торговой сделки США/Китай. Вероятность достижения договоренностей сейчас тает на глазах и фактические результаты могут как существенно снизить рисковые активы, так и обрадовать инвесторов.

При этом не стоит забывать про санкции. В США начинается предвыборный год и Трамп вполне может усилить негативную риторику против РФ #рубль #опционы

В такие периоды обычно использую стратегии из опционов на выход из диапазона наподобие бабочки или стрэдла https://www.google.com/amp/s/optionsworld.ru/opcionnye-strategii-short-butterfly/amp/

Следующим на очереди рисковым активом, который вряд ли покажет себя хорошо в ближайшем будущем считаю TCS Group (Тинькоф).

Ключевые причины:

1. Компания постепенно разрастается и ей все тяжелее сохранять прежние быстрые темпы роста

При этом по мультипликаторам компания оценена как крайне быстрорастущая. Например, один из основных мультипликаторов у банков P|BV (показатель, который отражает соотношение рыночной стоимости акций и текущей стоимости чистых активов (Net Asset) за вычетом всех расходов, в случае немедленной ликвидации), находится вблизи 5, что более чем в 4 раза выше чем у того же Сбербанка.

2. Дивидендны компании на текущий момент очень скромные, что вряд ли, привлечет крупных инвесторов в ближайшие месяцы.

3. При снижении ключевой ставки процентная маржа падает быстрее чем у других банков (график выше), а сейчас продолжается цикл на снижение ставок Банком России

4. Коэффицент достаточности капитала снижается #риски #tcs

​​Сегодня состоялось очередное размещение ОФЗ Минфином РФ и прошло оно успешно.

Размещались ОФЗ-ИН 52002 (виды ОФЗ https://youtu.be/4TcLAfFhbrE). Спрос превысил предложение более чем в 2 раза, а доходность составила 3%.

При этом кривая бескупонной доходности по государственным облигациям за прошедший месяц претерпела некоторые изменения.

В частности произошел некоторый перекос в сторону снижения средних по дюрации выпусков (график ниже). Данный момент свидетельствует об усилении ожиданий относительно скорого снижения ключевой ставки Банком России. Напомню, ближайшее заседание состоится 13 декабря.

Наиболее интересными в такой ситуации остаются выпуски со сроком 6-9 лет, а также с дюрацией до года #облигации

Нефть на фоне перевопылнения сделки ОПЕК+ более чем на 140% в ноябре, ожиданий дальнейшего сокращения в будущем, форс мажора в Ливии, снижения запасов в нефтехранилищах США и ожиданий по подписанию фазы 1 между Китаем и США пытается закрепиться выше верхней границы треугольника. Если это получится мы можем увидеть стремительный рост цен на черное золото в ближайшем будущем #нефть

Впрочем, не забываем про сильное сопротивление на 64, до закрепления выше данного уровня, на мой взгляд, не стоит торопиться с выводами #нефть #открытыепозиции

​​Карточка фьючерса на индекс РТС

С сегодняшнего дня решил также публиковать полезную информацию по различным инструментам. Первым будет фьючерс на индекс РТС. Все основное на графике. Дополнительную общую информацию писал не так давно в статье https://optionsworld.ru/fyuchers-na-indeks-rts/ #фьючерсы