CRIPTOESTAFAS: CLOUD MINING (MINERÍA EN LA NUBE)
Este es un método en donde alguna empresa ofrece contratos o acciones a clientes interesados en obtener ganancias con la minería (creación) de criptomonedas sin tener que preocuparse por comprar y mantener los equipos necesarios, dado que la empresa se hará cargo de ello. A cambio de estos contratos, el usuario puede obtener ciertas ganancias de modo regular, sin mantener los equipos: de ahí Cloud Mining (minería en la nube).
No se trata por sí mismo de una estafa, pues existen compañías que trabajan en Cloud Mining de forma legítima. Sin embargo, resulta muy sencillo para otros engañar a los usuarios para comprar estos contratos, ofreciendo ganancias irreales y supuestamente garantizadas, cuando ni siquiera poseen los equipos necesarios para minar. Este tipo de estafa puede incluso mezclarse con un esquema piramidal, prometiendo ganancias por referidos.
Dado que éste es un método que requiere de confianza, lo mejor, si se quiere invertir de esta forma, es optar por una compañía que esté dispuesta a enseñar en persona sus granjas de minería.
Este es un método en donde alguna empresa ofrece contratos o acciones a clientes interesados en obtener ganancias con la minería (creación) de criptomonedas sin tener que preocuparse por comprar y mantener los equipos necesarios, dado que la empresa se hará cargo de ello. A cambio de estos contratos, el usuario puede obtener ciertas ganancias de modo regular, sin mantener los equipos: de ahí Cloud Mining (minería en la nube).
No se trata por sí mismo de una estafa, pues existen compañías que trabajan en Cloud Mining de forma legítima. Sin embargo, resulta muy sencillo para otros engañar a los usuarios para comprar estos contratos, ofreciendo ganancias irreales y supuestamente garantizadas, cuando ni siquiera poseen los equipos necesarios para minar. Este tipo de estafa puede incluso mezclarse con un esquema piramidal, prometiendo ganancias por referidos.
Dado que éste es un método que requiere de confianza, lo mejor, si se quiere invertir de esta forma, es optar por una compañía que esté dispuesta a enseñar en persona sus granjas de minería.
CRIPTOESTAFAS: CASAS DE CAMBIO FALSAS
Aunque las casas de cambio ofrecen un servicio muy demandado, lo cierto es que son entes centralizados. Por tanto, una vez que transfieres allí tus criptomonedas, debes estar consciente de que, a partir de ese momento, la plataforma tiene la capacidad de controlar más allá de ti esos fondos. Y, si así lo quieren los administradores, nunca devolverlos.
Es por ello que se deberían utilizar casas de cambio (y en general, todo tipo de empresas) ya reguladas, o, como mínimo, con cierto tiempo operando y ampliamente conocidas.
Ya existen casos de plataformas de este tipo creadas sólo con el propósito de quedarse con los fondos de los usuarios. Algunas ofrecen bonos por unirse en principio mientras que plantean tarifas ocultas, y otras se limitan a no permitir los retiros una vez se den suficientes depósitos.
Aunque las casas de cambio ofrecen un servicio muy demandado, lo cierto es que son entes centralizados. Por tanto, una vez que transfieres allí tus criptomonedas, debes estar consciente de que, a partir de ese momento, la plataforma tiene la capacidad de controlar más allá de ti esos fondos. Y, si así lo quieren los administradores, nunca devolverlos.
Es por ello que se deberían utilizar casas de cambio (y en general, todo tipo de empresas) ya reguladas, o, como mínimo, con cierto tiempo operando y ampliamente conocidas.
Ya existen casos de plataformas de este tipo creadas sólo con el propósito de quedarse con los fondos de los usuarios. Algunas ofrecen bonos por unirse en principio mientras que plantean tarifas ocultas, y otras se limitan a no permitir los retiros una vez se den suficientes depósitos.
CRIPTOESTAFAS: CARTERAS (WALLETS) FALSAS
No sólo las casas de cambio pueden ser falsas, también las carteras. En este caso, además, no basta con quedarse entre las carteras más conocidas, pues la versión que estemos descargando (en especial las versiones móviles) puede ser falsa.
Esto, por supuesto, da a los estafadores una oportunidad única para robar credenciales y fondos. Tus llaves pueden ser copiadas desde el momento de su creación para vaciarte la cartera después, o esta puede traer alguna “entrada trasera” por la cual acabarán saliendo tus criptomonedas.
Es importante, por tanto, no elegir una cartera al azar desde las tiendas móviles, sino investigar cuál podría ser la mejor opción para nosotros según el equipo que poseamos y las funciones y privacidad a las que aspiremos. Hecha esta elección, se debe recurrir siempre a la página oficial para la descarga.
No sólo las casas de cambio pueden ser falsas, también las carteras. En este caso, además, no basta con quedarse entre las carteras más conocidas, pues la versión que estemos descargando (en especial las versiones móviles) puede ser falsa.
Esto, por supuesto, da a los estafadores una oportunidad única para robar credenciales y fondos. Tus llaves pueden ser copiadas desde el momento de su creación para vaciarte la cartera después, o esta puede traer alguna “entrada trasera” por la cual acabarán saliendo tus criptomonedas.
Es importante, por tanto, no elegir una cartera al azar desde las tiendas móviles, sino investigar cuál podría ser la mejor opción para nosotros según el equipo que poseamos y las funciones y privacidad a las que aspiremos. Hecha esta elección, se debe recurrir siempre a la página oficial para la descarga.
CRIPTOESTAFAS: “REGALOS” EN LAS REDES SOCIALES
Esta estafa es bastante similar al phishing, pues se trata de utilizar cuentas impostoras en las redes para engañar a los usuarios. La diferencia es que a través de estas cuentas se solicitan los fondos directamente en lugar de tan sólo la información confidencial, bajo la promesa de que se recibirá una recompensa mucho mayor después de transferido un porcentaje más bien pequeño en comparación.
En ese sentido, parece una adaptación al criptomundo de la clásica estafa nigeriana, aunque se prescinde de la historia elaborada sobre alguien en problemas y se recurre a la personificación de celebridades en el ecosistema o fuera de él, como Vitalik Buterin y Elon Musk, quienes de repente anuncian que van a regalar cierta cantidad de criptomonedas (usualmente ETH) a quienes envíen primero otra cantidad a la dirección indicada.
El procedimiento consiste en que el cibercriminal se crea una cuenta idéntica a la de alguna celebridad, con su mismo nombre, fotografía y descripción; y allí publica que está dispuesto a regalar criptomonedas si en primer lugar le envían otra cantidad. Los usuarios de la red, fijándose en el nombre de la cuenta en lugar del usuario (que siempre se acompaña con @), suelen pensar que se trata realmente de esa persona. Así que envían los fondos e incluso comparten el post.
La red favorita para esta clase de estafa es Twitter, aunque también ha hecho aparición en Facebook y Telegram.
Cabe mencionar que, en el mundo de las criptomonedas al menos, los únicos “regalos” verdaderos son los llamados faucets (páginas que ofrecen una mínima cantidad de criptomonedas a cambio de realizar pequeñas tareas) y los airdrops, donde los administradores de algún nuevo token envían un pequeño porcentaje a los poseedores de otro (en Ethereum es muy común) como medio de publicidad, sin pedir nada más a cambio.
Esta estafa es bastante similar al phishing, pues se trata de utilizar cuentas impostoras en las redes para engañar a los usuarios. La diferencia es que a través de estas cuentas se solicitan los fondos directamente en lugar de tan sólo la información confidencial, bajo la promesa de que se recibirá una recompensa mucho mayor después de transferido un porcentaje más bien pequeño en comparación.
En ese sentido, parece una adaptación al criptomundo de la clásica estafa nigeriana, aunque se prescinde de la historia elaborada sobre alguien en problemas y se recurre a la personificación de celebridades en el ecosistema o fuera de él, como Vitalik Buterin y Elon Musk, quienes de repente anuncian que van a regalar cierta cantidad de criptomonedas (usualmente ETH) a quienes envíen primero otra cantidad a la dirección indicada.
El procedimiento consiste en que el cibercriminal se crea una cuenta idéntica a la de alguna celebridad, con su mismo nombre, fotografía y descripción; y allí publica que está dispuesto a regalar criptomonedas si en primer lugar le envían otra cantidad. Los usuarios de la red, fijándose en el nombre de la cuenta en lugar del usuario (que siempre se acompaña con @), suelen pensar que se trata realmente de esa persona. Así que envían los fondos e incluso comparten el post.
La red favorita para esta clase de estafa es Twitter, aunque también ha hecho aparición en Facebook y Telegram.
Cabe mencionar que, en el mundo de las criptomonedas al menos, los únicos “regalos” verdaderos son los llamados faucets (páginas que ofrecen una mínima cantidad de criptomonedas a cambio de realizar pequeñas tareas) y los airdrops, donde los administradores de algún nuevo token envían un pequeño porcentaje a los poseedores de otro (en Ethereum es muy común) como medio de publicidad, sin pedir nada más a cambio.
CRIPTOESTAFAS: ESQUEMAS PUMP AND DUMP
Este es un traslado al criptomundo de la clásica estafa con acciones de menos de un dólar (penny stocks) en la bolsa de valores. La táctica consiste en inflar artificialmente el precio de una criptomoneda muy poco conocida mediante la compra masiva coordinada y la promoción con anuncios fraudulentos.
Una vez que el precio alcanza cierto nivel, se da una venta masiva para recoger ganancias, que vuelve a hacer caer el valor de la criptomoneda. De ahí su nombre: “infla y desecha”. Los que se ven más afectados por esta práctica son quienes compraron el token en su precio inflado, creyendo que seguiría aumentando o que esta sería una señal para confiar en el proyecto. Por ello, en el mundo de los mercados regulados, este esquema es ilegal.
Ahora, en el mundo de las criptomonedas, dados los vacíos legales existentes, los grupos de pump and dump en chats como Telegram no se molestan en ocultarse e incluso invitan a unirse a las compras y ventas coordinadas de determinados tokens. Sin embargo, esta práctica sigue siendo ilegal.
Debido a la existencia de esquemas como estos, si tu intención es poner tus fondos en algún criptoactivo, es importante investigar sobre sus bases, logros y planes a futuro, en lugar de sólo fijarse en su precio en el mercado. Asimismo, se debería desconfiar de cualquier noticia encontrada sólo en las redes sociales.
Este es un traslado al criptomundo de la clásica estafa con acciones de menos de un dólar (penny stocks) en la bolsa de valores. La táctica consiste en inflar artificialmente el precio de una criptomoneda muy poco conocida mediante la compra masiva coordinada y la promoción con anuncios fraudulentos.
Una vez que el precio alcanza cierto nivel, se da una venta masiva para recoger ganancias, que vuelve a hacer caer el valor de la criptomoneda. De ahí su nombre: “infla y desecha”. Los que se ven más afectados por esta práctica son quienes compraron el token en su precio inflado, creyendo que seguiría aumentando o que esta sería una señal para confiar en el proyecto. Por ello, en el mundo de los mercados regulados, este esquema es ilegal.
Ahora, en el mundo de las criptomonedas, dados los vacíos legales existentes, los grupos de pump and dump en chats como Telegram no se molestan en ocultarse e incluso invitan a unirse a las compras y ventas coordinadas de determinados tokens. Sin embargo, esta práctica sigue siendo ilegal.
Debido a la existencia de esquemas como estos, si tu intención es poner tus fondos en algún criptoactivo, es importante investigar sobre sus bases, logros y planes a futuro, en lugar de sólo fijarse en su precio en el mercado. Asimismo, se debería desconfiar de cualquier noticia encontrada sólo en las redes sociales.
CRIPTOESTAFAS: ESQUEMAS PIRAMIDALES O PONZI
Consisten en la inversión en una nueva plataforma o proyecto en donde se prometen mayores ganancias mientras más nuevos participantes se capten. Aunque se utiliza un sistema de referidos, cabe mencionar que estos también pueden ser usados de forma legítima cuando se recomienda algún producto o servicio y se gana comisión por ello. Sin embargo, la idea de los esquemas piramidales es que los últimos participantes produzcan las ganancias de los primeros, como en una pirámide. Así que cuando dejan de haber suficientes participantes nuevos, la pirámide colapsa y los administradores desaparecen con los fondos ya recogidos.
Dentro del criptomundo, podemos distinguir dos tipos de esquemas piramidales:
CON PRESUNTAS CRIPTOMONEDAS
En este tipo, junto al sistema de referidos, se involucra el comercio de una presunta criptomoneda nueva, usualmente centralizada por la empresa que promueve el esquema.
Tal criptomoneda en realidad no posee valor orgánico, sino que este le es dado por los mismos miembros de la pirámide, quienes la compran bajo la promesa de que en un futuro será útil como método de pago, como combustible para una nueva plataforma blockchain que se pretende desarrollar o que valdrá miles o millones de veces más. Esto, por supuesto, es falso.
El precio de dicha moneda (si es que existió alguna vez) se desploma cuando la pirámide lo hace, acarreando grandes pérdidas a los inversionistas.
SIN CRIPTOMONEDAS NUEVAS
En muchos casos, los estafadores se limitan a invitar a todo el que puedan a invertir criptomonedas ya existentes en su iniciativa. Crean así una red donde se transmite confianza a los más viejos inversionistas, ya que estos reciben al menos parte de los intereses prometidos (gracias a los nuevos inversionistas), por lo que siguen buscando referidos que mantienen la pirámide en pie durante un tiempo.
Este tipo de estafas suelen propagarse por todas las redes sociales, pero son bastante comunesen los grupos especializados de Facebook, donde distintos individuos realizan anuncios de inversión demasiado buenos para ser verdad, prometiendo ganancias irreales, asegurando que no existe riesgo, que el proyecto es 100% real y que a ellos mismos les ha dado excelentes resultados.
Consisten en la inversión en una nueva plataforma o proyecto en donde se prometen mayores ganancias mientras más nuevos participantes se capten. Aunque se utiliza un sistema de referidos, cabe mencionar que estos también pueden ser usados de forma legítima cuando se recomienda algún producto o servicio y se gana comisión por ello. Sin embargo, la idea de los esquemas piramidales es que los últimos participantes produzcan las ganancias de los primeros, como en una pirámide. Así que cuando dejan de haber suficientes participantes nuevos, la pirámide colapsa y los administradores desaparecen con los fondos ya recogidos.
Dentro del criptomundo, podemos distinguir dos tipos de esquemas piramidales:
CON PRESUNTAS CRIPTOMONEDAS
En este tipo, junto al sistema de referidos, se involucra el comercio de una presunta criptomoneda nueva, usualmente centralizada por la empresa que promueve el esquema.
Tal criptomoneda en realidad no posee valor orgánico, sino que este le es dado por los mismos miembros de la pirámide, quienes la compran bajo la promesa de que en un futuro será útil como método de pago, como combustible para una nueva plataforma blockchain que se pretende desarrollar o que valdrá miles o millones de veces más. Esto, por supuesto, es falso.
El precio de dicha moneda (si es que existió alguna vez) se desploma cuando la pirámide lo hace, acarreando grandes pérdidas a los inversionistas.
SIN CRIPTOMONEDAS NUEVAS
En muchos casos, los estafadores se limitan a invitar a todo el que puedan a invertir criptomonedas ya existentes en su iniciativa. Crean así una red donde se transmite confianza a los más viejos inversionistas, ya que estos reciben al menos parte de los intereses prometidos (gracias a los nuevos inversionistas), por lo que siguen buscando referidos que mantienen la pirámide en pie durante un tiempo.
Este tipo de estafas suelen propagarse por todas las redes sociales, pero son bastante comunesen los grupos especializados de Facebook, donde distintos individuos realizan anuncios de inversión demasiado buenos para ser verdad, prometiendo ganancias irreales, asegurando que no existe riesgo, que el proyecto es 100% real y que a ellos mismos les ha dado excelentes resultados.
CRIPTOESTAFAS: PHISHING
El phishing consiste en la suplantación de identidad de una autoridad, empresa o incluso de alguna persona, con el fin de engañar a la víctima para que esta revele su información confidencial. De esta forma, el atacante podrá acceder a sus cuentas o carteras y robar los fondos.
Podemos distinguir varios tipos de phishing usados en el criptomundo:
SITIOS CLONADOS
Este es el tipo más común. Aquí los estafadores preparan un sitio web idéntico al legítimo, que puede ser desde una casa de cambio o cartera en línea hasta la página oficial de alguna Oferta Inicial de Moneda (ICO), y lo propagan por distintos medios, incluyendo correo electrónico, chats y hasta anuncios de Google que pueden ser confundidos con la página original en los resultados de búsqueda.
No es inusual que, en el caso del correo y los chats, se acompañe el link del sitio fraudulento con alguna historia falsa sobre la compañía necesitando que el usuario entre a su cuenta. Así, cuando la víctima escribe sus credenciales para entrar al supuesto sitio, lo que está haciendo en realidad es dárselas al atacante.
La forma más efectiva para evitar esta estafa es observar muy bien la URL de cada página en donde poseamos fondos antes de introducir cualquier credencial. En el phishing, la URL cambia siempre en algún carácter, dado que el dominio (nombre) de la empresa o proyecto ya está tomado y no es posible que existan dos exactamente iguales. En este sentido, una vez que identifiquemos la página real, deberíamos guardarla en Favoritos y entrar por allí, en lugar de usar los resultados de búsqueda.
FALSOS EQUIPOS DE SOPORTE
En ocasiones, los estafadores se ahorran la molestia de crear el sitio falso y simplemente se hacen pasarpor el equipo de soporte de alguna plataforma legítima, incluyendo casas de cambio y carteras. De esta forma, lo único que imitan son los logos y la dirección de correo de la empresa dentro del mensaje que envían a sus víctimas para anunciarles de algún presunto inconveniente y solicitarles su información privada con el falso propósito de ayudarlos.
Es importante recordar en estos casos que, tanto las empresas financieras tradicionales como las plataformas de criptomonedas, nunca solicitan tus credenciales, bajo ninguna circunstancia. Simplemente, porque ellos ya las poseen.
ESTAFAS TELEFÓNICAS O VISHING (VOICE PHISHING)
En este caso, los estafadores no se ponen en contacto directo contigo, sino con tu compañía telefónica. Tras averiguar tu número telefónico e inclusive tu número de identificación y dirección gracias a alguna factura robada o porque simplemente en algún momento publicaste esos datos, el atacante se comunica con la compañía para transferir tu línea a una nueva tarjeta SIM bajo su control (a esto se le conoce como "secuestro de SIM").
Debido a que la seguridad de varias empresas telefónicas suele ser bastante débil en estos casos, la operadora le pedirá muy pocos datos al atacante para confirmar su identidad. De tener éxito, el criminal podrá reiniciar todas las contraseñas del usuario legítimo utilizando la autenticación de dos pasos, es decir, el código que llega al teléfono y que usualmente sirve como capa extra de seguridad. De esta forma, las carteras en línea podrían ser vaciadas en cuestión de minutos, mucho antes de que el dueño legítimo pueda hacer algo.
También puede ocurrir que la estafa telefónica se dirija a ti. De esta forma, alguien podría contactarte haciéndose pasar por alguna empresa, contarte alguna historia falsa y no sólo pedir tus credenciales, sino instarte a depositar fondos en alguna cartera.
El phishing consiste en la suplantación de identidad de una autoridad, empresa o incluso de alguna persona, con el fin de engañar a la víctima para que esta revele su información confidencial. De esta forma, el atacante podrá acceder a sus cuentas o carteras y robar los fondos.
Podemos distinguir varios tipos de phishing usados en el criptomundo:
SITIOS CLONADOS
Este es el tipo más común. Aquí los estafadores preparan un sitio web idéntico al legítimo, que puede ser desde una casa de cambio o cartera en línea hasta la página oficial de alguna Oferta Inicial de Moneda (ICO), y lo propagan por distintos medios, incluyendo correo electrónico, chats y hasta anuncios de Google que pueden ser confundidos con la página original en los resultados de búsqueda.
No es inusual que, en el caso del correo y los chats, se acompañe el link del sitio fraudulento con alguna historia falsa sobre la compañía necesitando que el usuario entre a su cuenta. Así, cuando la víctima escribe sus credenciales para entrar al supuesto sitio, lo que está haciendo en realidad es dárselas al atacante.
La forma más efectiva para evitar esta estafa es observar muy bien la URL de cada página en donde poseamos fondos antes de introducir cualquier credencial. En el phishing, la URL cambia siempre en algún carácter, dado que el dominio (nombre) de la empresa o proyecto ya está tomado y no es posible que existan dos exactamente iguales. En este sentido, una vez que identifiquemos la página real, deberíamos guardarla en Favoritos y entrar por allí, en lugar de usar los resultados de búsqueda.
FALSOS EQUIPOS DE SOPORTE
En ocasiones, los estafadores se ahorran la molestia de crear el sitio falso y simplemente se hacen pasarpor el equipo de soporte de alguna plataforma legítima, incluyendo casas de cambio y carteras. De esta forma, lo único que imitan son los logos y la dirección de correo de la empresa dentro del mensaje que envían a sus víctimas para anunciarles de algún presunto inconveniente y solicitarles su información privada con el falso propósito de ayudarlos.
Es importante recordar en estos casos que, tanto las empresas financieras tradicionales como las plataformas de criptomonedas, nunca solicitan tus credenciales, bajo ninguna circunstancia. Simplemente, porque ellos ya las poseen.
ESTAFAS TELEFÓNICAS O VISHING (VOICE PHISHING)
En este caso, los estafadores no se ponen en contacto directo contigo, sino con tu compañía telefónica. Tras averiguar tu número telefónico e inclusive tu número de identificación y dirección gracias a alguna factura robada o porque simplemente en algún momento publicaste esos datos, el atacante se comunica con la compañía para transferir tu línea a una nueva tarjeta SIM bajo su control (a esto se le conoce como "secuestro de SIM").
Debido a que la seguridad de varias empresas telefónicas suele ser bastante débil en estos casos, la operadora le pedirá muy pocos datos al atacante para confirmar su identidad. De tener éxito, el criminal podrá reiniciar todas las contraseñas del usuario legítimo utilizando la autenticación de dos pasos, es decir, el código que llega al teléfono y que usualmente sirve como capa extra de seguridad. De esta forma, las carteras en línea podrían ser vaciadas en cuestión de minutos, mucho antes de que el dueño legítimo pueda hacer algo.
También puede ocurrir que la estafa telefónica se dirija a ti. De esta forma, alguien podría contactarte haciéndose pasar por alguna empresa, contarte alguna historia falsa y no sólo pedir tus credenciales, sino instarte a depositar fondos en alguna cartera.
CRIPTOESTAFAS: ESTAFAS DE SALIDA (EXIT SCAMS)
Se dan cuando cierta compañía o plataforma que hasta ese momento había sido confiable continúa recibiendo fondos de sus usuarios, pero no otorga más productos a cambio o no permite retiros. Poco tiempo después, los administradores desaparecen con todo el dinero y el sistema deja de funcionar.
Suelen describirse como estafas de salida las ICO fraudulentas, pero esto no es muy exacto, dado que estas nunca ofrecieron realmente un producto o servicio a sus inversionistas.
Estafas de salida como tal pueden darse sobre todo en casas de cambio y mercados, pues la característica esencial de este tipo de estafa es que, en principio, no planearon ser una estafa. Esto se da, sobre todo, a raíz de problemas con el negocio.
Se dan cuando cierta compañía o plataforma que hasta ese momento había sido confiable continúa recibiendo fondos de sus usuarios, pero no otorga más productos a cambio o no permite retiros. Poco tiempo después, los administradores desaparecen con todo el dinero y el sistema deja de funcionar.
Suelen describirse como estafas de salida las ICO fraudulentas, pero esto no es muy exacto, dado que estas nunca ofrecieron realmente un producto o servicio a sus inversionistas.
Estafas de salida como tal pueden darse sobre todo en casas de cambio y mercados, pues la característica esencial de este tipo de estafa es que, en principio, no planearon ser una estafa. Esto se da, sobre todo, a raíz de problemas con el negocio.
CRIPTOESTAFAS: BOTS O CÓDIGOS DE TRADING FALSOS
Otro esquema de estafas con criptomonedas bastante frecuente es el de los robots de operaciones automáticas. Aunque hay algunos que representan desarrollos confiables, ningún código le va a hacer millonario de un día a otro.
Estos códigos de trading automático no son capaces de cumplir con las promesas de sus vídeos o anuncios. Aunque hay algunos que facilitan el trading para principiantes, simplemente son una herramienta de ayuda y no una fórmula mágica para enriquecerse.
¿Cómo identificar las estafas con bots?
Es difícil determinar si el software funcionará, o no. Pero hay algunas pruebas sencillas que podemos hacer. Una de ellas consiste en verificar la información legal del sitio web. Si esta no existe o es ambigua, la plataforma muy probablemente una estafa. Hay algunos sitios que incluso, revelan la realidad de su software en la sección de «exención de responsabilidad». Aquí, explican cuáles son las expectativas reales y cuál es la intención de su software.
La inmensa mayoría de los anuncios y testimonios son falsos. Un test fácil es la búsqueda inversa de imágenes. Así, podemos comprobar si las fotografías se corresponden con personas reales. En la mayoría de los casos, se usan nombres falsos y las personas ni siquiera han dado su consentimiento para usar dichas fotos.
Otro esquema de estafas con criptomonedas bastante frecuente es el de los robots de operaciones automáticas. Aunque hay algunos que representan desarrollos confiables, ningún código le va a hacer millonario de un día a otro.
Estos códigos de trading automático no son capaces de cumplir con las promesas de sus vídeos o anuncios. Aunque hay algunos que facilitan el trading para principiantes, simplemente son una herramienta de ayuda y no una fórmula mágica para enriquecerse.
¿Cómo identificar las estafas con bots?
Es difícil determinar si el software funcionará, o no. Pero hay algunas pruebas sencillas que podemos hacer. Una de ellas consiste en verificar la información legal del sitio web. Si esta no existe o es ambigua, la plataforma muy probablemente una estafa. Hay algunos sitios que incluso, revelan la realidad de su software en la sección de «exención de responsabilidad». Aquí, explican cuáles son las expectativas reales y cuál es la intención de su software.
La inmensa mayoría de los anuncios y testimonios son falsos. Un test fácil es la búsqueda inversa de imágenes. Así, podemos comprobar si las fotografías se corresponden con personas reales. En la mayoría de los casos, se usan nombres falsos y las personas ni siquiera han dado su consentimiento para usar dichas fotos.
CRIPTOESTAFAS: CONCURSOS, SORTEOS Y OBSEQUIOS
Esta es otra modalidad muy común en las redes sociales. Algunos usuarios prometen regalar fondos por hacer un retweet y seguirles. Así, logran ganar mayor presencia y seguidores.
Aunque algunos de estos concursos son reales, la mayoría son falsos y se utilizan para el beneficio de los interesados. En este caso usted solo perdería algo de tiempo. Es posible que se le solicite su correo electrónico para tener «acceso» a estos sorteos. Si entrega esta información, seguramente recibirá gran cantidad de anuncios publicitarios y spam.
Lo más recomendable es ver la reputación de estos usuarios para comprobar cuál ha sido el resultado de sorteos previos. Los más confiables suelen realizar obsequios más pequeños, generalmente, fracciones pequeñas de bitcoines.
En fin, nunca envíe fondos a una dirección desconocida. Todos estos mensajes son timos y usted perderá sus fondos completamente.
Esta es otra modalidad muy común en las redes sociales. Algunos usuarios prometen regalar fondos por hacer un retweet y seguirles. Así, logran ganar mayor presencia y seguidores.
Aunque algunos de estos concursos son reales, la mayoría son falsos y se utilizan para el beneficio de los interesados. En este caso usted solo perdería algo de tiempo. Es posible que se le solicite su correo electrónico para tener «acceso» a estos sorteos. Si entrega esta información, seguramente recibirá gran cantidad de anuncios publicitarios y spam.
Lo más recomendable es ver la reputación de estos usuarios para comprobar cuál ha sido el resultado de sorteos previos. Los más confiables suelen realizar obsequios más pequeños, generalmente, fracciones pequeñas de bitcoines.
En fin, nunca envíe fondos a una dirección desconocida. Todos estos mensajes son timos y usted perderá sus fondos completamente.
CRIPTOESTAFAS: GRUPOS O CANALES DE PAGO (VIP, PREMIUM, ETC.)
A ver, todos queremos pertenecer a los grupos de élite que manejan información confidencial y que realizan las operaciones más rentables. El problema es que estos grupos suelen ser muy costosos y la mayoría no puede cumplir con las expectativas que fijan.
Muchos de ellos terminan siendo estafas, ya que no poseen información útil y tampoco realizan análisis técnicos profesionales del mercado. Algunos realizan estafas a través de esquemas pump and dump, inflando y tirando el precio de una moneda rápidamente.
Lo más recomendable es mantenerse alejado de estos grupos privados. Si usted cree que es necesario, haga una investigación exhaustiva antes de unirse. Mientras más corto sea el período a pagar, más rápido podrá evaluar si el grupo es confiable y rentable.
A ver, todos queremos pertenecer a los grupos de élite que manejan información confidencial y que realizan las operaciones más rentables. El problema es que estos grupos suelen ser muy costosos y la mayoría no puede cumplir con las expectativas que fijan.
Muchos de ellos terminan siendo estafas, ya que no poseen información útil y tampoco realizan análisis técnicos profesionales del mercado. Algunos realizan estafas a través de esquemas pump and dump, inflando y tirando el precio de una moneda rápidamente.
Lo más recomendable es mantenerse alejado de estos grupos privados. Si usted cree que es necesario, haga una investigación exhaustiva antes de unirse. Mientras más corto sea el período a pagar, más rápido podrá evaluar si el grupo es confiable y rentable.
CÓMO NO SER VÍCTIMA DE CRIPTOESTAFAS
EDÚCATE
Debes comenzar siempre por el principio. Si quieres entrar en el mundo de las criptomonedas, es vital educarse primero al respecto. Lee qué es una criptomoneda, qué es Bitcoin, cómo funciona, cómo puedes conseguirlo, qué carteras están disponibles, cómo puedes cambiarlo y gastarlo. Además, hazlo siempre desde páginas que no te soliciten ninguna clase de inversión. Mientras más sepas, menos podrán engañarte.
INVESTIGA
No importa cuál sea el proyecto, si vas a invertir en él, debes saber hasta el más mínimo detalle, desde su funcionamiento hasta sus administradores. Si tiene un Libro Blanco, no omitas leerlo. Cuando un Libro Blanco es sólo una copia de cualquier otro, lo más seguro es que el proyecto se trate de una estafa o simplemente no tenga futuro alguno.
Ahora, si se trata de un servicio, investígalo también. Busca reseñas, quejas o recomendaciones. Además, mantente actualizado con las noticias al respecto: muchas casas de cambio al borde de la quiebra tras un hackeo masivo eligen quedarse con los fondos de sus usuarios, por ejemplo.
NO CREAS TODO LO QUE LEES
Aún si luce legítimo, deja espacio para la duda y presta atención a los detalles. En el caso de phishing, la ortografía suele fallar, aparte de la URL. Si te garantizan ganancias astronómicas en muy poco tiempo, ten por seguro que están mintiendo. El mercado de criptomonedas es volátil y nada está garantizado.
Si lees una noticia muy positiva, no la creas hasta no dar con la fuente original y revisa si esta es confiable o no. Las redes sociales no suelen serlo. Revisa las páginas oficiales de las empresas u organismos involucrados.
MANTÉN FUERA DE VISTA TUS LLAVES PRIVADAS
Las llaves privadas de tus carteras no deberían estar en digital, y menos deberían mostrarse a cualquiera que solicite verlas por cualquier motivo. Los servicios legítimos de casas de cambio y carteras nunca te solicitarán esta información. Si se te presentara algún inconveniente, el equipo de soporte te orientará sin necesidad de solicitarte ningún fondo y ningún dato más allá del problema que estés presentando.
NO DEJES FONDOS EN LÍNEA
Al menos, no durante mucho tiempo. Si vas a comerciar con criptomonedas en alguna casa de cambio o a depositar en algún mercado, asegúrate de hacerlo sólo cuando sea necesario y no dejes allí ningún remanente. Estas plataformas no son carteras: tus fondos pueden estar en riesgo allí, ya sea por algún hackeo o por una estafa de salida eventual.
RECURRE SÓLO A PERSONAS Y COMPAÑÍAS CONFIABLES
Como ya hemos mencionado, existen diversidad de estafadores disfrazados como casas de cambio, carteras, traders u otros servicios. Por eso, es importante recurrir sólo a los que hayan probado ampliamente que son legítimos durante su tiempo en el mercado.
En el caso de las personas que no conoces, a la hora de transferir fondos, confía en ellas sólo si están respaldadas por algún sistema de reputación, como el que puedes encontrar en LocalBitcoins.
UTILIZA EL SENTIDO COMÚN
Si algo se ve demasiado bueno para ser verdad, es que es demasiado bueno para ser verdad. Frases claves para identificar estafas son “100% garantizado”, “100% real”, “ganancias diarias”, “No scam”, “El nuevo Bitcoin”, “blockchain te hará millonario”, “tecnología que nadie conoce”, “1000 monedas gratis por unirse”, “inversión mínima”, “ganar criptomonedas fácilmente”, “estoy regalando criptomonedas”, “multiplica tus bitcoins”, “libre de riesgo” o “ganar sin inversión”.
Nadie regala dinero a desconocidos sólo porque sí, ninguna inversión está garantizada y si alguien debe insistir en que algo funciona y es “100%” real, seguramente es porque no lo es.
Asimismo, ningún negocio funciona sin inversión inicial, así que “ganar sin inversión” en realidad implica un sistema de referidos (pirámide) o costes ocultos posteriores.
Si algo parece sospechoso, no otorgues ni información ni dinero hasta no investigar a fondo.
EDÚCATE
Debes comenzar siempre por el principio. Si quieres entrar en el mundo de las criptomonedas, es vital educarse primero al respecto. Lee qué es una criptomoneda, qué es Bitcoin, cómo funciona, cómo puedes conseguirlo, qué carteras están disponibles, cómo puedes cambiarlo y gastarlo. Además, hazlo siempre desde páginas que no te soliciten ninguna clase de inversión. Mientras más sepas, menos podrán engañarte.
INVESTIGA
No importa cuál sea el proyecto, si vas a invertir en él, debes saber hasta el más mínimo detalle, desde su funcionamiento hasta sus administradores. Si tiene un Libro Blanco, no omitas leerlo. Cuando un Libro Blanco es sólo una copia de cualquier otro, lo más seguro es que el proyecto se trate de una estafa o simplemente no tenga futuro alguno.
Ahora, si se trata de un servicio, investígalo también. Busca reseñas, quejas o recomendaciones. Además, mantente actualizado con las noticias al respecto: muchas casas de cambio al borde de la quiebra tras un hackeo masivo eligen quedarse con los fondos de sus usuarios, por ejemplo.
NO CREAS TODO LO QUE LEES
Aún si luce legítimo, deja espacio para la duda y presta atención a los detalles. En el caso de phishing, la ortografía suele fallar, aparte de la URL. Si te garantizan ganancias astronómicas en muy poco tiempo, ten por seguro que están mintiendo. El mercado de criptomonedas es volátil y nada está garantizado.
Si lees una noticia muy positiva, no la creas hasta no dar con la fuente original y revisa si esta es confiable o no. Las redes sociales no suelen serlo. Revisa las páginas oficiales de las empresas u organismos involucrados.
MANTÉN FUERA DE VISTA TUS LLAVES PRIVADAS
Las llaves privadas de tus carteras no deberían estar en digital, y menos deberían mostrarse a cualquiera que solicite verlas por cualquier motivo. Los servicios legítimos de casas de cambio y carteras nunca te solicitarán esta información. Si se te presentara algún inconveniente, el equipo de soporte te orientará sin necesidad de solicitarte ningún fondo y ningún dato más allá del problema que estés presentando.
NO DEJES FONDOS EN LÍNEA
Al menos, no durante mucho tiempo. Si vas a comerciar con criptomonedas en alguna casa de cambio o a depositar en algún mercado, asegúrate de hacerlo sólo cuando sea necesario y no dejes allí ningún remanente. Estas plataformas no son carteras: tus fondos pueden estar en riesgo allí, ya sea por algún hackeo o por una estafa de salida eventual.
RECURRE SÓLO A PERSONAS Y COMPAÑÍAS CONFIABLES
Como ya hemos mencionado, existen diversidad de estafadores disfrazados como casas de cambio, carteras, traders u otros servicios. Por eso, es importante recurrir sólo a los que hayan probado ampliamente que son legítimos durante su tiempo en el mercado.
En el caso de las personas que no conoces, a la hora de transferir fondos, confía en ellas sólo si están respaldadas por algún sistema de reputación, como el que puedes encontrar en LocalBitcoins.
UTILIZA EL SENTIDO COMÚN
Si algo se ve demasiado bueno para ser verdad, es que es demasiado bueno para ser verdad. Frases claves para identificar estafas son “100% garantizado”, “100% real”, “ganancias diarias”, “No scam”, “El nuevo Bitcoin”, “blockchain te hará millonario”, “tecnología que nadie conoce”, “1000 monedas gratis por unirse”, “inversión mínima”, “ganar criptomonedas fácilmente”, “estoy regalando criptomonedas”, “multiplica tus bitcoins”, “libre de riesgo” o “ganar sin inversión”.
Nadie regala dinero a desconocidos sólo porque sí, ninguna inversión está garantizada y si alguien debe insistir en que algo funciona y es “100%” real, seguramente es porque no lo es.
Asimismo, ningún negocio funciona sin inversión inicial, así que “ganar sin inversión” en realidad implica un sistema de referidos (pirámide) o costes ocultos posteriores.
Si algo parece sospechoso, no otorgues ni información ni dinero hasta no investigar a fondo.
QUÉ ES HYIP
Las siglas HYIP significan “high yield investment program” o programa de inversión de alto rendimiento.
Tradicionalmente la comunidad económica se ha referido con esta denominación a aquellos tipos de inversión que devolvían un interés superior al que proporcionaban instrumentos tradicionales, tales como acciones, bonos o cuentas a plazo fijo.
Estos productos especiales eran ofrecidas por exclusivas firmas de brokers o instituciones de banca privada a sus clientes más acaudalados, que buscaban obtener un rendimiento mayor para sus capitales, mediante estrategias de inversión agresivas y en ocasiones arriesgadas. El máximo exponente de este tipo de inversiones eran los llamados hedge funds, a menudo constituidos en paraísos fiscales. Participar en este selecto club generalmente requería el desembolso de por lo menos un millón de dólares.
Sin embargo, hoy en día la denominación HYIP ha evolucionado y se utiliza prácticamente en exclusiva para describir un tipo de “inversiones” "utilizando esta palabra con mucha precaución" que si bien persiguen el mismo objetivo que las anteriormente mencionadas, es decir obtener un alto rendimiento, tienen en realidad muy poco que ver con estas.
La nueva hornada de “programas de inversión de alto rendimiento” aprovechan la tecnología de Internet y la desregulación que existe en determinados paraísos fiscales para comercializar un tipo de producto que en algunos aspectos tiene más que ver con un juego de azar que con una inversión. Es a este fenómeno al que dedicamos este artículo.
¿Qué denominamos entonces un hyip?
Se trata de un programa de inversiones ofrecido exclusivamente a través de Internet con las siguientes características:
Ofrece un alto rendimiento, típicamente entre 0,5% a 200% diario.
Se puede participar con cantidades de entrada muy bajas. Normalmente entre 1 USD y 20 USD.
El manejo de la inversión es opaco, el cliente no sabe en qué se invierte su capital más allá de lo que se declara en la página Web del programa.
Los cobros y pagos se efectúan principalmente por medio de las llamadas monedas electrónicas o divisas digitales. Algunas de las más populares son Liberty Reserve, Perfect Money o Strict Pay.
La inversión no es ofrecida por brokers o agentes del mercado de valores y en su inmensa mayoría los programas tampoco cuentan con una licencia financiera o de fondo de inversión. Si bien algunos de ellos están registrados en paraísos fiscales, en realidad operan fuera de la ley y en un entorno virtual multijurisdiccional, muy difícil de controlar.
Las siglas HYIP significan “high yield investment program” o programa de inversión de alto rendimiento.
Tradicionalmente la comunidad económica se ha referido con esta denominación a aquellos tipos de inversión que devolvían un interés superior al que proporcionaban instrumentos tradicionales, tales como acciones, bonos o cuentas a plazo fijo.
Estos productos especiales eran ofrecidas por exclusivas firmas de brokers o instituciones de banca privada a sus clientes más acaudalados, que buscaban obtener un rendimiento mayor para sus capitales, mediante estrategias de inversión agresivas y en ocasiones arriesgadas. El máximo exponente de este tipo de inversiones eran los llamados hedge funds, a menudo constituidos en paraísos fiscales. Participar en este selecto club generalmente requería el desembolso de por lo menos un millón de dólares.
Sin embargo, hoy en día la denominación HYIP ha evolucionado y se utiliza prácticamente en exclusiva para describir un tipo de “inversiones” "utilizando esta palabra con mucha precaución" que si bien persiguen el mismo objetivo que las anteriormente mencionadas, es decir obtener un alto rendimiento, tienen en realidad muy poco que ver con estas.
La nueva hornada de “programas de inversión de alto rendimiento” aprovechan la tecnología de Internet y la desregulación que existe en determinados paraísos fiscales para comercializar un tipo de producto que en algunos aspectos tiene más que ver con un juego de azar que con una inversión. Es a este fenómeno al que dedicamos este artículo.
¿Qué denominamos entonces un hyip?
Se trata de un programa de inversiones ofrecido exclusivamente a través de Internet con las siguientes características:
Ofrece un alto rendimiento, típicamente entre 0,5% a 200% diario.
Se puede participar con cantidades de entrada muy bajas. Normalmente entre 1 USD y 20 USD.
El manejo de la inversión es opaco, el cliente no sabe en qué se invierte su capital más allá de lo que se declara en la página Web del programa.
Los cobros y pagos se efectúan principalmente por medio de las llamadas monedas electrónicas o divisas digitales. Algunas de las más populares son Liberty Reserve, Perfect Money o Strict Pay.
La inversión no es ofrecida por brokers o agentes del mercado de valores y en su inmensa mayoría los programas tampoco cuentan con una licencia financiera o de fondo de inversión. Si bien algunos de ellos están registrados en paraísos fiscales, en realidad operan fuera de la ley y en un entorno virtual multijurisdiccional, muy difícil de controlar.
HYIP - EN QUÉ "INVIERTEN"
La mayoría de promotores de HYIP's aseguran que se trata de programas legítimos y que obtienen estos altos rendimientos debido a estrategias de inversión agresivas y muy rentables. Principalmente aseguran invertir en los siguientes sectores o productos:
FOREX o mercado de divisas.
Commodities o recursos naturales (petróleo, gas, metales preciosos).
Productos escasos (determinados alimentos, artículos de lujo, etc.).
Acciones y participaciones en empresas y sectores prometedores de la economía (nanotecnología, biotecnología, etc.).
En general la mayoría de los promotores y defensores de estos programas dan a entender que sus estrategias de inversión son similares a los hedge funds.
El esquema de ponzi
¿Pero qué se esconde en realidad detrás de un HYIP? ¿Es realmente posible obtener un rendimiento continuado por encima del 1% diario (que coincide con los programas de menor rendimiento) con inversiones en FOREX, commodities o productos escasos? No es probable.
La mayoría de los brokers del mercado de divisas sostienen que si bien en algunos casos estos rendimientos se pueden llegar a alcanzar, resulta casi imposible mantenerlos durante un tiempo continuado. ¿Cómo pueden entonces los HYIP’s pagar intereses tan altos? Usan un tipo de estructura piramidal, conocida como esquema de Ponzi, en referencia al italiano Carlo Ponzi que se hizo famoso por estafar a un buen número de sus conciudadanos con este sistema a principios del siglo pasado.
En un esquema de Ponzi, las ganancias de los inversores más antiguos se pagan con el capital depositado por los nuevos que van entrando en el programa. Este procedimiento funciona hasta el momento en el que se produce una disminución en el flujo de llegada de nuevos inversores. En este momento el sistema colapsa. En la realidad, sin embargo, el proceso pocas veces llegará hasta el final, porque el promotor del programa desaparecerá con el dinero restante cuando vea que la pirámide está por desplomarse.
Todos los “gurús” y expertos en HYIP’s coinciden en que el 99,9% (léase 100%) son simples sistemas piramidales. Si bien es probable que algunos de ellos, en especial los programas más longevos, sí lleven a cabo algún tipo de actividad inversora que les permita al menos obtener una parte de los rendimientos, tarde o temprano acabarán teniendo que apoyarse en un esquema de Ponzi en mayor o menor medida. La mayor duración de unos programas frente otros estaría sobre todo relacionada con el tipo de interés pagado (a menor interés mayor tiempo de vida) y la popularidad del programa (a mayor popularidad mas afluencia de nuevos inversores).
Por otro lado, existen también programas que ya desde un principio son totalmente fraudulentos y una vez que han recibido los fondos o después de unos días, simplemente desaparecen con el dinero depositado. Es lo que se conoce como “scam” (timo).
La mayoría de promotores de HYIP's aseguran que se trata de programas legítimos y que obtienen estos altos rendimientos debido a estrategias de inversión agresivas y muy rentables. Principalmente aseguran invertir en los siguientes sectores o productos:
FOREX o mercado de divisas.
Commodities o recursos naturales (petróleo, gas, metales preciosos).
Productos escasos (determinados alimentos, artículos de lujo, etc.).
Acciones y participaciones en empresas y sectores prometedores de la economía (nanotecnología, biotecnología, etc.).
En general la mayoría de los promotores y defensores de estos programas dan a entender que sus estrategias de inversión son similares a los hedge funds.
El esquema de ponzi
¿Pero qué se esconde en realidad detrás de un HYIP? ¿Es realmente posible obtener un rendimiento continuado por encima del 1% diario (que coincide con los programas de menor rendimiento) con inversiones en FOREX, commodities o productos escasos? No es probable.
La mayoría de los brokers del mercado de divisas sostienen que si bien en algunos casos estos rendimientos se pueden llegar a alcanzar, resulta casi imposible mantenerlos durante un tiempo continuado. ¿Cómo pueden entonces los HYIP’s pagar intereses tan altos? Usan un tipo de estructura piramidal, conocida como esquema de Ponzi, en referencia al italiano Carlo Ponzi que se hizo famoso por estafar a un buen número de sus conciudadanos con este sistema a principios del siglo pasado.
En un esquema de Ponzi, las ganancias de los inversores más antiguos se pagan con el capital depositado por los nuevos que van entrando en el programa. Este procedimiento funciona hasta el momento en el que se produce una disminución en el flujo de llegada de nuevos inversores. En este momento el sistema colapsa. En la realidad, sin embargo, el proceso pocas veces llegará hasta el final, porque el promotor del programa desaparecerá con el dinero restante cuando vea que la pirámide está por desplomarse.
Todos los “gurús” y expertos en HYIP’s coinciden en que el 99,9% (léase 100%) son simples sistemas piramidales. Si bien es probable que algunos de ellos, en especial los programas más longevos, sí lleven a cabo algún tipo de actividad inversora que les permita al menos obtener una parte de los rendimientos, tarde o temprano acabarán teniendo que apoyarse en un esquema de Ponzi en mayor o menor medida. La mayor duración de unos programas frente otros estaría sobre todo relacionada con el tipo de interés pagado (a menor interés mayor tiempo de vida) y la popularidad del programa (a mayor popularidad mas afluencia de nuevos inversores).
Por otro lado, existen también programas que ya desde un principio son totalmente fraudulentos y una vez que han recibido los fondos o después de unos días, simplemente desaparecen con el dinero depositado. Es lo que se conoce como “scam” (timo).
HYIP - SE PUEDE GANAR DINERO
A pesar de que todos los implicados admiten que los programas de inversión de alto rendimiento no son en realidad más que esquemas de Ponzi, un buen número de personas sigue "invirtiendo" en ellos y la tendencia además es creciente.
Hay quienes afirman haber ganado grandes sumas de dinero usando las estrategias adecuadas. Según las explicaciones de estas personas, analizando las características de un HYIP se podría llegar a estimar su tiempo de vida, pudiendo desarrollar un plan de inversión adecuado que permitiría abandonar el sistema antes de su colapso. Es justamente esta característica del “high yield investment program” la que hace que no sea solamente un juego de azar, sino que se asemeje en algunos aspectos a una inversión.
La base del análisis consiste en determinar la calidad o la potencial longevidad del HYIP teniendo en cuenta factores como el diseño de su página Web, gasto en publicidad que hace, la calidad de los scripts (software), sistemas de seguridad que tiene, tipo de atención al cliente...etc. Se entiende que cuanto mayor sea la inversión que ha tenido que hacer el administrador del programa, mayor será también la duración de este, pues tendrá que recuperar su inversión inicial antes de cerrarlo.
Otro aspecto importante es investigar, si el programa realmente está pagando a los inversores que están participando. Para este fin existen numerosos monitores HYIP, que son páginas Web que se dedican a analizar los diferentes programas que existen e invertir en ellos determinadas cantidades para observar su funcionamiento.
Como es obvio, el inversor se equivocará en algunas ocasiones con su análisis, pero con una estrategia bien planeada y mediante la diversificación del riesgo el resultado final podría ser rentable. Al menos eso afirman muchos de los participantes en los HYIP's.
Tipos de hyip
Partiendo del análisis antes mencionado, podremos normalmente clasificar a los programas de inversión de alto rendimiento en una de la siguientes cuatro categorías:.
Programas scam (timos). Desaparecen con el dinero pasados unos días.
Programas de corta duración: Duración desde un par de días hasta unas semanas.
Programas de duración media: De 1 a 6 meses.
Duración larga: 6 meses a varios años.
La clave consistiría en identificar a qué grupo pertenece el HYIP y adoptar una estrategia en consecuencia con la duración estimada, reconociendo también a tiempo los scams.
A pesar de que todos los implicados admiten que los programas de inversión de alto rendimiento no son en realidad más que esquemas de Ponzi, un buen número de personas sigue "invirtiendo" en ellos y la tendencia además es creciente.
Hay quienes afirman haber ganado grandes sumas de dinero usando las estrategias adecuadas. Según las explicaciones de estas personas, analizando las características de un HYIP se podría llegar a estimar su tiempo de vida, pudiendo desarrollar un plan de inversión adecuado que permitiría abandonar el sistema antes de su colapso. Es justamente esta característica del “high yield investment program” la que hace que no sea solamente un juego de azar, sino que se asemeje en algunos aspectos a una inversión.
La base del análisis consiste en determinar la calidad o la potencial longevidad del HYIP teniendo en cuenta factores como el diseño de su página Web, gasto en publicidad que hace, la calidad de los scripts (software), sistemas de seguridad que tiene, tipo de atención al cliente...etc. Se entiende que cuanto mayor sea la inversión que ha tenido que hacer el administrador del programa, mayor será también la duración de este, pues tendrá que recuperar su inversión inicial antes de cerrarlo.
Otro aspecto importante es investigar, si el programa realmente está pagando a los inversores que están participando. Para este fin existen numerosos monitores HYIP, que son páginas Web que se dedican a analizar los diferentes programas que existen e invertir en ellos determinadas cantidades para observar su funcionamiento.
Como es obvio, el inversor se equivocará en algunas ocasiones con su análisis, pero con una estrategia bien planeada y mediante la diversificación del riesgo el resultado final podría ser rentable. Al menos eso afirman muchos de los participantes en los HYIP's.
Tipos de hyip
Partiendo del análisis antes mencionado, podremos normalmente clasificar a los programas de inversión de alto rendimiento en una de la siguientes cuatro categorías:.
Programas scam (timos). Desaparecen con el dinero pasados unos días.
Programas de corta duración: Duración desde un par de días hasta unas semanas.
Programas de duración media: De 1 a 6 meses.
Duración larga: 6 meses a varios años.
La clave consistiría en identificar a qué grupo pertenece el HYIP y adoptar una estrategia en consecuencia con la duración estimada, reconociendo también a tiempo los scams.
HYIP - CONSEJOS BÁSICOS
Los programas de inversión de alto rendimiento tienen sus partidarios y detractores, es innegable que tienen un componente altamente adictivo, que entronca con su gran parecido a los juegos de azar, pero también tienen características de las inversiones, por el "análisis técnico".
Por otro lado son de los únicos programas de inversión en los que pueden participar personas con recursos escasos y que permiten obtenerles un rendimiento perceptible, en cualquier caso, si usted decide "invertir" en un HYIP, conviene que respete algunas reglas básicas:
Invierta sólo aquellas cantidades que esté dispuesto a perder, esta es la regla de oro para cualquier inversión de alto riesgo en general.
No se deje llevar por las emociones o por la codicia, en un producto que se parece tanto a un juego de azar es muy difícil mantener la cabeza fría.
Infórmese e investigue, antes de participar en un programa, debe analizarlo a fondo, visite foros relacionados con el tema y los llamados monitores de HYIP. Tenga cuidado, no todas las informaciones que leerá son independientes y en ocasiones pueden estar manipuladas. Por eso debe consultar siempre varias fuentes diferentes.
Diversifique, cuanto más diversifique su inversión, más probabilidades de éxito tendrá. Si le falla un programa, todavía podrá ganar dinero con los restantes en los que ha invertido.
Pruebe primero, invierta pequeñas cantidades para adquirir experiencia. Cuando haya visitado decenas de programas comenzará a saber diferenciar a qué tipo pertenecen.
Invierta en programas nuevos. Recuerde que todos los HYIP's tienen un tiempo de vida limitado. Si el escogido por usted ya tiene una prolongada trayectoria, puede ser que se esté incorporando en un momento próximo a su colapso.
Como hemos comentado el HYIP es una inversión tan denostada como amada y deberá formarse su propio criterio sobre sus posibilidades. No se deje cegar por la posibilidad de hacer dinero rápido y si decide participar hágalo con prudencia y poco a poco.
Los programas de inversión de alto rendimiento tienen sus partidarios y detractores, es innegable que tienen un componente altamente adictivo, que entronca con su gran parecido a los juegos de azar, pero también tienen características de las inversiones, por el "análisis técnico".
Por otro lado son de los únicos programas de inversión en los que pueden participar personas con recursos escasos y que permiten obtenerles un rendimiento perceptible, en cualquier caso, si usted decide "invertir" en un HYIP, conviene que respete algunas reglas básicas:
Invierta sólo aquellas cantidades que esté dispuesto a perder, esta es la regla de oro para cualquier inversión de alto riesgo en general.
No se deje llevar por las emociones o por la codicia, en un producto que se parece tanto a un juego de azar es muy difícil mantener la cabeza fría.
Infórmese e investigue, antes de participar en un programa, debe analizarlo a fondo, visite foros relacionados con el tema y los llamados monitores de HYIP. Tenga cuidado, no todas las informaciones que leerá son independientes y en ocasiones pueden estar manipuladas. Por eso debe consultar siempre varias fuentes diferentes.
Diversifique, cuanto más diversifique su inversión, más probabilidades de éxito tendrá. Si le falla un programa, todavía podrá ganar dinero con los restantes en los que ha invertido.
Pruebe primero, invierta pequeñas cantidades para adquirir experiencia. Cuando haya visitado decenas de programas comenzará a saber diferenciar a qué tipo pertenecen.
Invierta en programas nuevos. Recuerde que todos los HYIP's tienen un tiempo de vida limitado. Si el escogido por usted ya tiene una prolongada trayectoria, puede ser que se esté incorporando en un momento próximo a su colapso.
Como hemos comentado el HYIP es una inversión tan denostada como amada y deberá formarse su propio criterio sobre sus posibilidades. No se deje cegar por la posibilidad de hacer dinero rápido y si decide participar hágalo con prudencia y poco a poco.
QUÉ ES UN FONDO DE INVERSIÓN
Los fondos de inversión son Instituciones de Inversión Colectiva (IIC) de carácter financiero que tratan de generar un patrimonio común sin personalidad jurídica. El objetivo que tiene un inversor a la hora de participar en fondos, es obtener una rentabilidad diversificando el riesgo mediante las múltiples inversiones.
El interés por los fondos de inversión se remonta al siglo XVII donde en Holanda empezaron a comercializarse, pero el fondo de inversión más parecido a los actuales pertenece al año 1957.
Se puede participar en un fondo de inversión de manera individual o grupal, puede invertir tanto un particular como una institución ya sea privada o pública. El conjunto total de todas las aportaciones realizadas por los partícipes constituye un gran patrimonio común.
El patrimonio se genera a partir de las aportaciones de los diferentes partícipes que invierten en el fondo con el fin de lograr obtener una rentabilidad acorde al riesgo con el que cuenta el fondo.
Al tratarse de una Institución de Inversión Colectiva, los fondos se encuentran registrados en la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
A la hora de invertir en un fondo de inversión,cada partícipe cuenta con un número concreto de participaciones cuyo precio o valor liquidativo se obtiene diariamente a través de la fracción entre el patrimonio valorado y el número de participaciones en circulación.
¿Quiénes participan en los fondos de inversión?
En los fondos de inversión podemos diferenciar dos entidades, la Sociedad Gestora y la sociedad depositaria.
La Sociedad Gestora es la que se encarga de la gestión y administración del fondo (objeto de la inversión, contabilidad, publicaciones, control de la sociedad depositaria), mientras que la Sociedad Depositaria es la entidad que custodia y garantiza las inversiones que se realizan en el fondo de inversión.
Un fondo de inversión se caracteriza por ser una inversión diversificada ya que invierte en múltiples instrumentos o activos financieros, de manera que así consigue reducir el riesgo total.
Principal clasificación de los fondos de inversión:
-Fondos de Inversión Monetarios
-Fondos de Inversión de Renta Fija
-Fondos de Inversión Mixtos
-Fondos de Inversión de Renta Variable
-Fondos de Inversión Inmobiliarios
-Fondos de Inversión Garantizados
-Fondos Objetivo
-Fondos Índice
-Fondos de Retorno Absoluto
-Hedge Funds
-Fondos de fondos
-Fondos Long-Short
-Fondos de Autor
Cabe destacar que dentro de cada clasificación de fondos de inversión, podemos encontrar otras subcategorías dependiendo la zona geográfica en la cual inviertan (Europa, Estados Unidos…), el tipo de sector (energía, consumo, salud…), el modo de gestión (gestión activa o gestión pasiva) o la capitalización de las empresas en las que invierte (pequeñas, medianas o grandes).
Dentro de un mismo fondo de inversión pueden crearse diferentes compartimentos teniendo en cuenta el Reglamento de los Fondos de Inversión.
Las diferentes participaciones de un fondo de inversión se diferencian por las comisiones que les son aplicadas.
Por tanto, cada compartimento o clase de participaciones del mismo fondo, pueden obtener diferentes rendimientos debido a que su valor liquidativo es diferente. Por ejemplo, podemos encontrar un mismo fondo de inversión de clase A, B, C, D…
Principales ventajas de los fondos de inversión:
-No se necesita una gran cantidad de dinero para entrar en un fondo de inversión.
-Los fondos de inversión permiten diversificar y existe una amplia gama.
-Los fondos de inversión se benefician de ventajas fiscales que difieren la tributación.
-Los fondos de inversión son fáciles de adquirir y rescatar.
-Los fondos de inversión se encuentran regulados por la Ley y el Reglamento de Instituciones de Inversión Colectiva.
-Los fondos de inversión están gestionados por profesionales en el sector que conocen a la perfección los mercados en los cuales invierten.
Los fondos de inversión son Instituciones de Inversión Colectiva (IIC) de carácter financiero que tratan de generar un patrimonio común sin personalidad jurídica. El objetivo que tiene un inversor a la hora de participar en fondos, es obtener una rentabilidad diversificando el riesgo mediante las múltiples inversiones.
El interés por los fondos de inversión se remonta al siglo XVII donde en Holanda empezaron a comercializarse, pero el fondo de inversión más parecido a los actuales pertenece al año 1957.
Se puede participar en un fondo de inversión de manera individual o grupal, puede invertir tanto un particular como una institución ya sea privada o pública. El conjunto total de todas las aportaciones realizadas por los partícipes constituye un gran patrimonio común.
El patrimonio se genera a partir de las aportaciones de los diferentes partícipes que invierten en el fondo con el fin de lograr obtener una rentabilidad acorde al riesgo con el que cuenta el fondo.
Al tratarse de una Institución de Inversión Colectiva, los fondos se encuentran registrados en la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
A la hora de invertir en un fondo de inversión,cada partícipe cuenta con un número concreto de participaciones cuyo precio o valor liquidativo se obtiene diariamente a través de la fracción entre el patrimonio valorado y el número de participaciones en circulación.
¿Quiénes participan en los fondos de inversión?
En los fondos de inversión podemos diferenciar dos entidades, la Sociedad Gestora y la sociedad depositaria.
La Sociedad Gestora es la que se encarga de la gestión y administración del fondo (objeto de la inversión, contabilidad, publicaciones, control de la sociedad depositaria), mientras que la Sociedad Depositaria es la entidad que custodia y garantiza las inversiones que se realizan en el fondo de inversión.
Un fondo de inversión se caracteriza por ser una inversión diversificada ya que invierte en múltiples instrumentos o activos financieros, de manera que así consigue reducir el riesgo total.
Principal clasificación de los fondos de inversión:
-Fondos de Inversión Monetarios
-Fondos de Inversión de Renta Fija
-Fondos de Inversión Mixtos
-Fondos de Inversión de Renta Variable
-Fondos de Inversión Inmobiliarios
-Fondos de Inversión Garantizados
-Fondos Objetivo
-Fondos Índice
-Fondos de Retorno Absoluto
-Hedge Funds
-Fondos de fondos
-Fondos Long-Short
-Fondos de Autor
Cabe destacar que dentro de cada clasificación de fondos de inversión, podemos encontrar otras subcategorías dependiendo la zona geográfica en la cual inviertan (Europa, Estados Unidos…), el tipo de sector (energía, consumo, salud…), el modo de gestión (gestión activa o gestión pasiva) o la capitalización de las empresas en las que invierte (pequeñas, medianas o grandes).
Dentro de un mismo fondo de inversión pueden crearse diferentes compartimentos teniendo en cuenta el Reglamento de los Fondos de Inversión.
Las diferentes participaciones de un fondo de inversión se diferencian por las comisiones que les son aplicadas.
Por tanto, cada compartimento o clase de participaciones del mismo fondo, pueden obtener diferentes rendimientos debido a que su valor liquidativo es diferente. Por ejemplo, podemos encontrar un mismo fondo de inversión de clase A, B, C, D…
Principales ventajas de los fondos de inversión:
-No se necesita una gran cantidad de dinero para entrar en un fondo de inversión.
-Los fondos de inversión permiten diversificar y existe una amplia gama.
-Los fondos de inversión se benefician de ventajas fiscales que difieren la tributación.
-Los fondos de inversión son fáciles de adquirir y rescatar.
-Los fondos de inversión se encuentran regulados por la Ley y el Reglamento de Instituciones de Inversión Colectiva.
-Los fondos de inversión están gestionados por profesionales en el sector que conocen a la perfección los mercados en los cuales invierten.
QUÉ ES EL COMERCIO PARALELO
Básicamente, el comercio paralelo o el mercado gris es la compra de bienes en un país de menor precio para venderlos en un país con mayor precio. Esto se denomina técnicamente como "arbitraje", aunque en el contexto del comercio con productos de marca recibe la calificación de "comercio paralelo."
Las diferencias de precios pueden deberse a la discriminación de precios en los diferentes mercados por los fabricantes o, simplemente , a diferentes regulaciones. El arbitraje tiene la intención de eliminar o reducir esas diferencias entre países. La principal razón de la existencia del comercio paralelo es la posibilidad obtener beneficios si las diferencias de precios son superiores a los costes de transporte.
El comercio paralelo se diferencia del arbitraje puro, porque los comerciantes paralelos asumen algunos riesgos, ya que existen costes en la transacción y distribución de los productos. Podríamos definir el comercio paralelo como una forma de "arbitraje imperfecto". La teoría económica predice que en mercados no regulados y en ausencia de diferenciación de productos el arbitraje debería dar lugar a una mayor competencia en precio, lo que al final es positivo para el consumidor final.
Al propietario de la marca, que actúa como un monopolio, le gustaría establecer diferentes precios en diferentes mercados dependiendo de la elasticidad de la demanda. Una baja elasticidad de demanda significaría que podrían aumentar los precios sin reducir mucho el volumen de ventas, mientras que una alta elasticidad de la demanda significaría lo contrario. Una marca puede tener diferentes elasticidades-precios en diferentes mercados y por lo tanto, para maximizar las ganancias, tiene sentido cobrar diferentes precios en diferentes mercados. Las importaciones paralelas reducen esta posibilidad y pueden fomentar una reducción de precios en el mercado de destino que lleva a un mayor bienestar en la economía. Sin embargo, la protección legal de los derechos de propiedad intelectual permite que los países impongan límites al comercio paralelo. Por otro lado, el desarrollo de acuerdos de integración comercial, como la Unión Europea, permite el agotamiento de los derechos de propiedad intelectual en el ámbito regional, lo cual abre la oportunidad para el comercio paralelo entre países de la UE.
¿Por qué el mercado paralelo o mercado gris tiene connotaciones negativas? Principalmente porque a los monopolios (“marcas”) no les hace gracia que los paralelistas reduzcan sus ganancias para obtener beneficios propios y ofrecen un precio inferior al del mercado. El comercio paralelo dentro de la UE es completamente legal y la Unión Europea es muy activa en la prevención de las restricciones a las importaciones paralelas internas ya que considera que el arbitraje y el comercio paralelo mejoran la eficiencia del mercado único. Affinity Drinks, promueve el comercio paralelo como una forma de reducir las desigualdades de precios dentro de la UE, lo que ayuda a los consumidores a disfrutar de el mejor precio posible.
Básicamente, el comercio paralelo o el mercado gris es la compra de bienes en un país de menor precio para venderlos en un país con mayor precio. Esto se denomina técnicamente como "arbitraje", aunque en el contexto del comercio con productos de marca recibe la calificación de "comercio paralelo."
Las diferencias de precios pueden deberse a la discriminación de precios en los diferentes mercados por los fabricantes o, simplemente , a diferentes regulaciones. El arbitraje tiene la intención de eliminar o reducir esas diferencias entre países. La principal razón de la existencia del comercio paralelo es la posibilidad obtener beneficios si las diferencias de precios son superiores a los costes de transporte.
El comercio paralelo se diferencia del arbitraje puro, porque los comerciantes paralelos asumen algunos riesgos, ya que existen costes en la transacción y distribución de los productos. Podríamos definir el comercio paralelo como una forma de "arbitraje imperfecto". La teoría económica predice que en mercados no regulados y en ausencia de diferenciación de productos el arbitraje debería dar lugar a una mayor competencia en precio, lo que al final es positivo para el consumidor final.
Al propietario de la marca, que actúa como un monopolio, le gustaría establecer diferentes precios en diferentes mercados dependiendo de la elasticidad de la demanda. Una baja elasticidad de demanda significaría que podrían aumentar los precios sin reducir mucho el volumen de ventas, mientras que una alta elasticidad de la demanda significaría lo contrario. Una marca puede tener diferentes elasticidades-precios en diferentes mercados y por lo tanto, para maximizar las ganancias, tiene sentido cobrar diferentes precios en diferentes mercados. Las importaciones paralelas reducen esta posibilidad y pueden fomentar una reducción de precios en el mercado de destino que lleva a un mayor bienestar en la economía. Sin embargo, la protección legal de los derechos de propiedad intelectual permite que los países impongan límites al comercio paralelo. Por otro lado, el desarrollo de acuerdos de integración comercial, como la Unión Europea, permite el agotamiento de los derechos de propiedad intelectual en el ámbito regional, lo cual abre la oportunidad para el comercio paralelo entre países de la UE.
¿Por qué el mercado paralelo o mercado gris tiene connotaciones negativas? Principalmente porque a los monopolios (“marcas”) no les hace gracia que los paralelistas reduzcan sus ganancias para obtener beneficios propios y ofrecen un precio inferior al del mercado. El comercio paralelo dentro de la UE es completamente legal y la Unión Europea es muy activa en la prevención de las restricciones a las importaciones paralelas internas ya que considera que el arbitraje y el comercio paralelo mejoran la eficiencia del mercado único. Affinity Drinks, promueve el comercio paralelo como una forma de reducir las desigualdades de precios dentro de la UE, lo que ayuda a los consumidores a disfrutar de el mejor precio posible.
QUÉ ES ARBITRAJE FINANCIERO
El arbitraje es una estrategia financiera que consiste en aprovechar la diferencia de precio entre diferentes mercados sobre un mismo activo financiero para obtener un beneficio económico.
Para ello, se realizan operaciones complementarias (comprar uno y vender otro) al mismo tiempo y esperar a que los precios se ajusten. El arbitraje aprovecha esa divergencia y obtiene una ganancia libre de riesgo.
Lo que hace un arbitrajista (persona que realiza operaciones de arbitraje) es posicionarse en corto (vender) en el mercado con mayor precio y en largo (comprar) en el mercado con menor precio. El beneficio vendría dado por el spread (diferencia) entre ambos mercados. Conviene destacar que estas situaciones son difíciles de detectar (son ineficiencias del mercado) y que las operaciones de arbitraje están libres de riesgo.
¿En qué mercados se puede hacer arbitraje financiero?
Los diferentes mercados en los que se puede hacer arbitraje son:
Mercados situados en diferentes lugares. Por ejemplo arbitraje entre Frankfurt y Madrid o Chicago.
Diferentes tipos de mercado.Por ejemplo, mercado de derivados y mercados al contado.
Las actuaciones de los arbitrajistas tienden a regular los mercados, ya que al vender en el mercado con mayor precio generan un aumento de la oferta que hace que el precio baje y al comprar en el mercado de menor precio generan un aumento de la demanda que hace el precio aumente (ley de la oferta y demanda).
Esta subida y bajada de precio continúa hasta el momento en el que ya no sale rentable hacer operaciones de arbitraje. Es decir, cuando el precio de ambos mercados está igualado y por tanto en equilibrio.
El arbitraje es una estrategia financiera que consiste en aprovechar la diferencia de precio entre diferentes mercados sobre un mismo activo financiero para obtener un beneficio económico.
Para ello, se realizan operaciones complementarias (comprar uno y vender otro) al mismo tiempo y esperar a que los precios se ajusten. El arbitraje aprovecha esa divergencia y obtiene una ganancia libre de riesgo.
Lo que hace un arbitrajista (persona que realiza operaciones de arbitraje) es posicionarse en corto (vender) en el mercado con mayor precio y en largo (comprar) en el mercado con menor precio. El beneficio vendría dado por el spread (diferencia) entre ambos mercados. Conviene destacar que estas situaciones son difíciles de detectar (son ineficiencias del mercado) y que las operaciones de arbitraje están libres de riesgo.
¿En qué mercados se puede hacer arbitraje financiero?
Los diferentes mercados en los que se puede hacer arbitraje son:
Mercados situados en diferentes lugares. Por ejemplo arbitraje entre Frankfurt y Madrid o Chicago.
Diferentes tipos de mercado.Por ejemplo, mercado de derivados y mercados al contado.
Las actuaciones de los arbitrajistas tienden a regular los mercados, ya que al vender en el mercado con mayor precio generan un aumento de la oferta que hace que el precio baje y al comprar en el mercado de menor precio generan un aumento de la demanda que hace el precio aumente (ley de la oferta y demanda).
Esta subida y bajada de precio continúa hasta el momento en el que ya no sale rentable hacer operaciones de arbitraje. Es decir, cuando el precio de ambos mercados está igualado y por tanto en equilibrio.
TIPOS DE ARBITRAJE FINANCIERO
Podemos distinguir varios tipos de arbitraje:
- Arbitraje a dos puntos: Se trata de la diferencia entre los precios de dos mercados directamente.
- Arbitraje a tres puntos o arbitraje triangular: Para poder realizar arbitraje es necesario utilizar tres mercados. La diferencia entre dos mercados es imperceptible, pero al llevarlo a un tercer mercado se hace más elevado. Por ejemplo, la diferencia entre tres pares de divisas, cambiando EUR/USD, luego USD/GBP y después EUR/GBP. Es un arbitraje muy difícil de observar y suele ser necesario herramientas informáticas para arbitrarlo.
Cabe destacar que se puede realizar arbitraje de tres o más puntos. Ahora bien, dada su complejidad lo pasaremos por alto en esta explicación. El objetivo es explicar de forma sencilla el concepto, no ahondar en sus dificultades.
Ejemplos de arbitraje financiero:
Por ejemplo, supongamos que la acción del Banco Santander está a 6 euros y el futuro financiero del Santander a 7 euros. Compraríamos la acción de Santander en el mercado contado y al mismo tiempo venderíamos el precio del futuro. Al cabo del tiempo, cuando ambos se hayan ajustado, ganaremos la diferencia.
Otro ejemplo, si el precio del euro/dólar en el mercado de Madrid es de 1,1 dólares por euro, pero en Nueva York es 1,05 dólares por euro.
Suponiendo que podamos intercambiar en Madrid y Nueva York a la vez la operación sería la siguiente:
1. Compro dólares en Madrid: Cambiando por ejemplo 1.000 euros a dólares, como el cambio es 1€ = 1,1$ recibo 1100 dólares.
2. Vendo esos dólares en Nueva York: Cambio los 1.100 dólares a euros. Como el cambio aquí es de 1€ = 1,05$ me dan 1047,62 euros.
3. He ganado 47,62 euros sin ningún tipo de riesgo, es decir, hemos hecho arbitraje. Por lo que habremos tenido una ganancia de 0,05 céntimos por cada euro libre de riesgo (sin contar las comisiones y demás). Con esa estrategia estamos regulando el mercado y provocando que el precio en Madrid del dólar suba y en Nueva York baje, ajustándose para que no haya posibilidades de arbitraje.
El mercado de divisas es de los más líquidos del mundo y, por tanto, es muy difícil hacer arbitraje en él. Este ejemplo está exagerado para facilitar su comprensión.
Podemos distinguir varios tipos de arbitraje:
- Arbitraje a dos puntos: Se trata de la diferencia entre los precios de dos mercados directamente.
- Arbitraje a tres puntos o arbitraje triangular: Para poder realizar arbitraje es necesario utilizar tres mercados. La diferencia entre dos mercados es imperceptible, pero al llevarlo a un tercer mercado se hace más elevado. Por ejemplo, la diferencia entre tres pares de divisas, cambiando EUR/USD, luego USD/GBP y después EUR/GBP. Es un arbitraje muy difícil de observar y suele ser necesario herramientas informáticas para arbitrarlo.
Cabe destacar que se puede realizar arbitraje de tres o más puntos. Ahora bien, dada su complejidad lo pasaremos por alto en esta explicación. El objetivo es explicar de forma sencilla el concepto, no ahondar en sus dificultades.
Ejemplos de arbitraje financiero:
Por ejemplo, supongamos que la acción del Banco Santander está a 6 euros y el futuro financiero del Santander a 7 euros. Compraríamos la acción de Santander en el mercado contado y al mismo tiempo venderíamos el precio del futuro. Al cabo del tiempo, cuando ambos se hayan ajustado, ganaremos la diferencia.
Otro ejemplo, si el precio del euro/dólar en el mercado de Madrid es de 1,1 dólares por euro, pero en Nueva York es 1,05 dólares por euro.
Suponiendo que podamos intercambiar en Madrid y Nueva York a la vez la operación sería la siguiente:
1. Compro dólares en Madrid: Cambiando por ejemplo 1.000 euros a dólares, como el cambio es 1€ = 1,1$ recibo 1100 dólares.
2. Vendo esos dólares en Nueva York: Cambio los 1.100 dólares a euros. Como el cambio aquí es de 1€ = 1,05$ me dan 1047,62 euros.
3. He ganado 47,62 euros sin ningún tipo de riesgo, es decir, hemos hecho arbitraje. Por lo que habremos tenido una ganancia de 0,05 céntimos por cada euro libre de riesgo (sin contar las comisiones y demás). Con esa estrategia estamos regulando el mercado y provocando que el precio en Madrid del dólar suba y en Nueva York baje, ajustándose para que no haya posibilidades de arbitraje.
El mercado de divisas es de los más líquidos del mundo y, por tanto, es muy difícil hacer arbitraje en él. Este ejemplo está exagerado para facilitar su comprensión.